展望英歐鋼鐵碳市場(chǎng)連接背后的產(chǎn)業(yè)合作新格局

2025年5月19日，英國(guó)與歐盟舉行英國(guó)脫歐以來首次高層峰會(huì)，圍繞有可能加強(qiáng)雙邊合作的領(lǐng)域等展開探討，并發(fā)布聯(lián)合聲明《歐盟與英國(guó)合作的新議程共識(shí)》（以下簡(jiǎn)稱“共識(shí)”）。雙方就碳排放交易體系（ETS）連接與鋼鐵貿(mào)易便利化達(dá)成關(guān)鍵性共識(shí)，為英國(guó)鋼鐵出口歐盟市場(chǎng)提供了制度保障，也標(biāo)志著英歐綠色合作機(jī)制的重啟。

 

此次發(fā)布的“共識(shí)”的核心是推動(dòng)歐盟碳排放交易體系（EU ETS）與英國(guó)碳排放交易體系（UK ETS）正式連接。這不僅有助于減少雙邊碳價(jià)差所引發(fā)的貿(mào)易摩擦，還將為鋼鐵等高排放產(chǎn)品的跨境流通提供長(zhǎng)期合規(guī)機(jī)制支持。根據(jù)協(xié)議內(nèi)容，雙方碳市場(chǎng)連接方案包含以下關(guān)鍵機(jī)制設(shè)計(jì)：一是互認(rèn)碳配額，碳配額在英歐兩個(gè)市場(chǎng)通用；二是碳邊境調(diào)節(jié)機(jī)制豁免，合規(guī)產(chǎn)品可免于征收雙方的碳邊境調(diào)節(jié)機(jī)制稅負(fù)；三是行業(yè)覆蓋范圍廣泛，包括發(fā)電、工業(yè)、航空、海運(yùn)等高碳排放行業(yè)；四是規(guī)則動(dòng)態(tài)對(duì)齊，英國(guó)需在自身立法框架下動(dòng)態(tài)適配歐盟規(guī)則；五是減排目標(biāo)對(duì)標(biāo)，英國(guó)減排情況須不低于歐盟標(biāo)準(zhǔn)；六是聯(lián)合治理機(jī)制，雙方設(shè)立獨(dú)立仲裁與政策協(xié)調(diào)機(jī)制。與此同時(shí)，作為配套安排，歐盟與英國(guó)達(dá)成協(xié)議，將鋼鐵貿(mào)易領(lǐng)域保障第17類產(chǎn)品（如重型型材）免關(guān)稅出口。為此，歐盟將提出立法提案，為英國(guó)在該類別下設(shè)立國(guó)家專屬配額，并確保其在現(xiàn)行鋼鐵保障機(jī)制下得以執(zhí)行。這一安排也將被納入2026年之后的鋼鐵貿(mào)易新制度，體現(xiàn)對(duì)英歐鋼鐵長(zhǎng)期合作的政策承諾。

 

本文從貿(mào)易格局、政策演進(jìn)、國(guó)際影響3個(gè)層面，分析該協(xié)議背后的邏輯及其對(duì)中國(guó)鋼鐵行業(yè)的啟示。

 

“共識(shí)”有望縮小英歐兩方碳價(jià)差

 

目前，約75%的英國(guó)鋼鐵產(chǎn)品面向歐盟出口，年交易額接近30億英鎊（約合40.55億美元）。英國(guó)鋼鐵行業(yè)協(xié)會(huì)（UK Steel）政策負(fù)責(zé)人弗蘭克·阿斯科夫（Frank Aaskov）在接受彭博社采訪時(shí)表示：“這一安排將大幅減少英國(guó)與歐盟之間的貿(mào)易摩擦，尤其是對(duì)中小企業(yè)而言，它免除了歐盟碳邊境調(diào)節(jié)機(jī)制所帶來的成本與行政負(fù)擔(dān)。”根據(jù)彭博社近日?qǐng)?bào)道，英國(guó)脫歐后，歐盟實(shí)施了嚴(yán)格的規(guī)定，以實(shí)現(xiàn)在10年內(nèi)將排放量較1990年水平削減55%的目標(biāo)，英國(guó)和歐盟的二氧化碳價(jià)格差出現(xiàn)了分化。今年早些時(shí)候，兩者之間的價(jià)差擴(kuò)大到每噸二氧化碳40歐元（約合每噸二氧化碳44.74美元）以上，之后又縮小到近兩年來的低點(diǎn)，每噸不到10歐元（約合每噸不道11.37美元），原因是英國(guó)的碳配額因市場(chǎng)關(guān)于將與歐盟掛鉤的猜測(cè)而上漲。此次英歐碳市場(chǎng)連接不僅有望縮小兩國(guó)間的碳價(jià)差 ，還為其統(tǒng)一碳價(jià)信號(hào)、提升市場(chǎng)流動(dòng)性與減排效率奠定制度基礎(chǔ)。

 

對(duì)歐盟而言，此舉也符合其長(zhǎng)期推動(dòng)“全球碳市場(chǎng)對(duì)接”的戰(zhàn)略。通過與英國(guó)、瑞士等國(guó)構(gòu)建互認(rèn)框架，歐盟有意將其碳市場(chǎng)從“區(qū)域碳定價(jià)工具”升級(jí)為“全球綠色治理樞紐”，并進(jìn)一步鞏固其在國(guó)際氣候規(guī)則制定中的主導(dǎo)地位。

 

對(duì)鋼鐵行業(yè)來說，碳機(jī)制聯(lián)通不僅意味著合規(guī)路徑打通，還是在綠色貿(mào)易規(guī)則加速構(gòu)建的背景下，“軟準(zhǔn)入門檻”的制度重塑。對(duì)于英國(guó)鋼企而言，該協(xié)議將顯著緩解成本壓力，提升對(duì)歐盟出口預(yù)期的穩(wěn)定性。在全球綠色壁壘加速構(gòu)建的背景下，英歐的這項(xiàng)“共識(shí)”對(duì)其自身而言不僅是貿(mào)易便利安排，還體現(xiàn)了一種制度性聯(lián)動(dòng)的合作趨勢(shì)。

 

英歐鋼鐵貿(mào)易互補(bǔ)與失衡共存

 

英國(guó)與歐盟長(zhǎng)期互為重要的鋼鐵貿(mào)易伙伴，彼此市場(chǎng)高度交織。美國(guó)國(guó)際貿(mào)易管理局（ITA）數(shù)據(jù)顯示，2024年英國(guó)鋼鐵出口總量為270萬(wàn)噸，同比下降11.7%，出口量占其產(chǎn)量的比例卻由2023年的55.1%升至65.5%，反映出其對(duì)外市場(chǎng)依賴度的提升。在英國(guó)前十大出口目的地國(guó)中，歐盟國(guó)家占據(jù)八席，合計(jì)份額近70%，其中愛爾蘭、比利時(shí)、荷蘭等國(guó)為主要國(guó)家，這些國(guó)家本身也是歐盟制造業(yè)的重要基地。與此同時(shí)，英國(guó)粗鋼產(chǎn)量則降至420萬(wàn)噸，繼續(xù)處于下滑通道，進(jìn)口量卻高達(dá)660萬(wàn)噸，進(jìn)口比例超過80%。從進(jìn)口結(jié)構(gòu)看，印度位列英國(guó)鋼鐵進(jìn)口來源國(guó)之首，2024年占比達(dá)11.22%；而德國(guó)、西班牙、荷蘭、法國(guó)等6個(gè)歐盟成員國(guó)亦進(jìn)入前十，合計(jì)占英國(guó)進(jìn)口總量的比例過半。

 

英國(guó)鋼鐵市場(chǎng)的內(nèi)需疲軟疊加生產(chǎn)縮水特征已持續(xù)多年。美國(guó)國(guó)際貿(mào)易管理局?jǐn)?shù)據(jù)顯示，英國(guó)國(guó)內(nèi)鋼材消費(fèi)量已由2015年的約1000萬(wàn)噸下降至2024年的800萬(wàn)噸；同期粗鋼產(chǎn)量從1100萬(wàn)噸銳減至420萬(wàn)噸，降幅遠(yuǎn)超消費(fèi)收縮幅度。這種“結(jié)構(gòu)性供給萎縮”使英國(guó)鋼鐵企業(yè)在產(chǎn)能與效率上缺乏競(jìng)爭(zhēng)力，越來越依賴歐盟這一外部市場(chǎng)維持經(jīng)營(yíng)規(guī)模。

 

在全球范圍內(nèi)，歐盟既是全球最大鋼鐵進(jìn)口市場(chǎng)，也是第四大出口經(jīng)濟(jì)體。2024年，其粗鋼產(chǎn)量為1.22億噸，鋼鐵進(jìn)口總量為3890萬(wàn)噸，出口量為2200萬(wàn)噸。其中，英國(guó)是歐盟第二大鋼鐵出口市場(chǎng)（占17.45%），也是其第九大進(jìn)口來源國(guó)（占5.04%），雙向貿(mào)易互補(bǔ)性明顯。值得警惕的是，這種格局也揭示出英國(guó)鋼鐵工業(yè)的系統(tǒng)性弱點(diǎn)，即生產(chǎn)持續(xù)收縮、產(chǎn)業(yè)投資不足、生產(chǎn)成本偏高，導(dǎo)致其對(duì)歐盟制度性準(zhǔn)入安排的依賴程度不斷上升。例如，該英歐碳市場(chǎng)連接協(xié)議，不僅是市場(chǎng)政策調(diào)整，還是“制度兜底”的戰(zhàn)略博弈。

 

從更廣的角度來看，2024年歐盟鋼鐵主要進(jìn)口來源國(guó)還有土耳其、印度、中國(guó)、韓國(guó)、俄羅斯、越南等國(guó)家。其中，韓國(guó)的碳市場(chǎng)已覆蓋主要鋼鐵企業(yè)，而中國(guó)也在2024年底正式將鋼鐵行業(yè)納入全國(guó)碳市場(chǎng)，為與歐盟碳邊境調(diào)節(jié)機(jī)制的銜接打下了制度基礎(chǔ)。就土耳其、印度、越南等尚未建立強(qiáng)制性碳排放交易體系的國(guó)家而言，未來在面向歐盟出口鋼鐵時(shí)或?qū)⒚媾R更大的碳成本壓力。

 

第三國(guó)出口方面臨新的“非對(duì)稱競(jìng)爭(zhēng)”

 

2025年3月份，歐盟相繼發(fā)布《鋼鐵進(jìn)口限額調(diào)整方案》與《鋼鐵與金屬行動(dòng)計(jì)劃》，從貿(mào)易和產(chǎn)業(yè)兩端著手，全面調(diào)整其鋼鐵政策體系?！朵撹F進(jìn)口限額調(diào)整方案》在原“保障措施”框架下，調(diào)整部分產(chǎn)品的配額上限并引入動(dòng)態(tài)管理機(jī)制，旨在防范低價(jià)鋼鐵對(duì)本土市場(chǎng)造成沖擊?！朵撹F與金屬行動(dòng)計(jì)劃》則更具系統(tǒng)性，從產(chǎn)業(yè)鏈降碳投資、產(chǎn)品原產(chǎn)地規(guī)則、碳定價(jià)機(jī)制、公共采購(gòu)等多個(gè)維度推動(dòng)綠色重構(gòu)。最受矚目的是“熔煉與澆鑄”原產(chǎn)地規(guī)則的引入——即將鋼鐵產(chǎn)品原產(chǎn)地界定為初次熔煉地，而非后端加工地。這項(xiàng)改革直接封堵了“第三國(guó)轉(zhuǎn)口”的避稅路徑，給包括印度、越南等依賴低成本中轉(zhuǎn)出口的國(guó)家?guī)碇卮笾贫忍魬?zhàn)。此外，歐盟還明確提出減少金屬?gòu)U料外流、增強(qiáng)碳核算透明度、推廣綠色標(biāo)簽、引導(dǎo)綠色公共采購(gòu)等多項(xiàng)措施，著力建立“清潔產(chǎn)地+碳合規(guī)”雙軌制的市場(chǎng)準(zhǔn)入新門檻。在此背景下，綠色合規(guī)不再只是差異化優(yōu)勢(shì)，而是在歐盟市場(chǎng)流通的必要前提。

 

需要承認(rèn)的是，英歐碳市場(chǎng)連接有外溢效應(yīng)，第三國(guó)出口空間將受擠壓。英歐碳市場(chǎng)連接與配額恢復(fù)，為英國(guó)鋼鐵出口歐盟市場(chǎng)提供了制度性穩(wěn)定路徑。而對(duì)于第三國(guó)出口方來說，這意味著新的“非對(duì)稱競(jìng)爭(zhēng)”。

 

美國(guó)國(guó)際貿(mào)易管理局?jǐn)?shù)據(jù)顯示，2024年歐盟鋼鐵進(jìn)口主要來源國(guó)包括：土耳其（529萬(wàn)噸）、印度（416萬(wàn)噸）和中國(guó)（361萬(wàn)噸）。三者產(chǎn)品結(jié)構(gòu)與英國(guó)出口結(jié)構(gòu)高度重疊，集中于平板材、半成品、管材等領(lǐng)域。相比英國(guó)，這些國(guó)家多數(shù)尚未建立強(qiáng)制性碳排放交易機(jī)制，碳核算體系也缺乏歐盟認(rèn)可的溯源透明度。隨著碳邊境調(diào)節(jié)機(jī)制實(shí)施、“熔煉地規(guī)則”收緊，這些國(guó)家的鋼鐵產(chǎn)品將面臨更高的合規(guī)門檻和交易成本，原本依賴“第三國(guó)加工”實(shí)現(xiàn)規(guī)避的策略路徑也將被封鎖。相較之下，英國(guó)在制度協(xié)同中獲得階段性優(yōu)勢(shì)。產(chǎn)品只要符合碳市場(chǎng)連接與歐盟的標(biāo)準(zhǔn)，即可享受碳邊境調(diào)節(jié)機(jī)制豁免與配額便利。在碳定價(jià)持續(xù)上升的背景下，“綠色標(biāo)簽”與合規(guī)能力正成為新的市場(chǎng)準(zhǔn)入核心變量。未來鋼鐵貿(mào)易的競(jìng)爭(zhēng)重點(diǎn)或?qū)膬r(jià)格博弈轉(zhuǎn)向規(guī)則適配與制度整合。

 

中國(guó)鋼鐵需盡快邁出

 

“從技術(shù)出海到制度嵌入”的關(guān)鍵一步

 

綜上所述，面向新一輪全球綠色貿(mào)易秩序重構(gòu)，筆者認(rèn)為，中國(guó)鋼鐵行業(yè)還需以更高的站位和更強(qiáng)的系統(tǒng)性，構(gòu)建“技術(shù)+制度”雙輪驅(qū)動(dòng)的全球競(jìng)爭(zhēng)策略。

 

一是加快低碳轉(zhuǎn)型，提升綠色供給能力。應(yīng)加快氫冶金、電爐短流程煉鋼等綠色技術(shù)布局，強(qiáng)化碳排放全流程數(shù)據(jù)可溯管理，主動(dòng)推動(dòng)產(chǎn)品獲取碳邊境調(diào)節(jié)機(jī)制認(rèn)可標(biāo)簽。

 

二是前置應(yīng)對(duì)國(guó)際規(guī)則，規(guī)避“被動(dòng)合規(guī)”風(fēng)險(xiǎn)。需高度關(guān)注碳邊境調(diào)節(jié)機(jī)制的征收機(jī)制、原產(chǎn)地規(guī)則變化、配額政策波動(dòng)，建立跨部門、跨區(qū)域的風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警和合規(guī)響應(yīng)機(jī)制，提前調(diào)整出口結(jié)構(gòu)。

 

三是參與全球規(guī)則重構(gòu)，爭(zhēng)取制度話語(yǔ)權(quán)。通過加入多邊平臺(tái)、共建行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)、參與國(guó)際碳信用體系設(shè)計(jì)等路徑，從“制度接受者”轉(zhuǎn)型為“共建者”，提升中國(guó)鋼鐵在全球綠色治理體系中的戰(zhàn)略影響力。

 

制度先行，規(guī)則重構(gòu)。英歐聯(lián)通背后的制度協(xié)同邏輯表明，綠色轉(zhuǎn)型不再是單一環(huán)境議題，而是未來產(chǎn)業(yè)分工與市場(chǎng)準(zhǔn)入的決定性力量。因此，筆者認(rèn)為，中國(guó)鋼鐵行業(yè)要在全球鏈條重塑中贏得空間，還需盡快邁出“從技術(shù)出海到制度嵌入”的關(guān)鍵一步。